L'effetto valanga è il nome dato alla situazione che descrive la crescita accelerata del servizio del debito.
La definizione generale del termine è utilizzata in diverse discipline. Questo, poiché descrive un evento che genera azioni simili mentre sfugge al controllo, creando un circolo vizioso. Tuttavia, potrebbe anche essere una catena di eventi positivi (circolo virtuoso).
Crisi del debito
In economia, ci sono due modi per affrontare questo effetto. In primo luogo, l'effetto applicato al debito sovrano e, in secondo luogo, al debito di organizzazioni e individui.
- Debito sovrano: In questo caso, l'effetto si verifica generalmente quando il costo del finanziamento è superiore al tasso di crescita del PIL. In altre parole, il paese non è in grado di ripagare il debito a causa della mancanza di reddito. Questo scenario potrebbe portare a una crisi del debito.
- Debito dei privati: Similmente agli States, questo si genera quando si accumulano gli interessi di mora, aumentando l'importo totale dovuto. Questa situazione può essere generata, ad esempio, da un calo del reddito o dal dover sostenere spese straordinarie.
Strategia di regolamento del debito
Tuttavia, questo effetto può essere utilizzato anche come strategia per estinguere completamente un debito. In questo caso, l'idea è, una volta pagati gli interessi per il periodo, destinare un pagamento extra per estinguere il debito.
In questo modo, se un paese ottenesse una crescita superiore a quella stimata, potrebbe avere un reddito disponibile più elevato per ridurre il capitale. Nel caso di individui, aumentando il reddito a causa di un aumento dei salari o di un aumento delle vendite.
Esempio
Supponiamo che Luis acquisisca un debito di 100.000 dollari, ad un tasso del 20% ed effettui il pagamento in cinque rate. Il piano di finanziamento sarebbe il seguente:
| Periodo | Debito all'inizio del periodo | Condividere | Interessi | Ammortamento del debito | Debito totale |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 100,000 | 33,438 | 20,000 | 13,438 | 86,562 |
| 2 | 86,562 | 33,438 | 17,312 | 16,126 | 70,436 |
| 3 | 70,436 | 33,438 | 14,087 | 19,351 | 51,086 |
| 4 | 51,086 | 33,438 | 10,217 | 23,221 | 27,865 |
| 5 | 27,865 | 33,438 | 5,573 | 27,865 | 0 |
L'importo totale rimborsato dal prestito è di USD 167.190.
Supponiamo ora che Luis possa stanziare più di 33.438 dollari in ogni rata. In questo caso, supponiamo che cancelli $ 40.000. L'ammortamento del debito sarebbe il seguente:
| Periodo | Debito all'inizio del periodo | Condividere | Interessi | Ammortamento del debito | Debito totale |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 100,000 | 40,000 | 20,000 | 20,000 | 80,000 |
| 2 | 80,000 | 40,000 | 16,000 | 24,000 | 56,000 |
| 3 | 56,000 | 40,000 | 11,200 | 28,800 | 27,200 |
| 4 | 27,200 | 32,640 | 5,440 | 27,200 | 0 |
In questo modo, destinando quasi il 20% in più della quota, Luis cancella il debito in quattro periodi. Ancora più importante, riesce a ridurre il pagamento totale di 14.550 euro. L'effetto valanga si riscontra nel progressivo aumento degli ammortamenti.
Effetto valanga in altre discipline
Oltre a quanto sopra, questo termine viene utilizzato anche in altre aree, come ad esempio:
- Avviare: Nel mondo degli affari, ad esempio, riflette la difficoltà di un'azienda che utilizza molte risorse per attirare i suoi primi clienti. Tuttavia, con il passare del tempo, questa situazione diventa meno complicata. In altre parole, più clienti ottieni, più facile è ottenere nuovi clienti.
- Siti web: Nello sviluppo di siti web viene applicato a contenuti evergreen, cioè contenuti senza tempo. Poiché non varia in modo significativo nel tempo, i lettori aumentano come un effetto valanga.
- Altri: Viene utilizzato anche in discipline come l'ingegneria aerospaziale o l'amministrazione aziendale.