L'ingegneria finanziaria è la disciplina che applica i processi per l'innovazione, l'invenzione, lo sviluppo e il miglioramento delle tecniche orientate alla finanza.
In altre parole, è una combinazione di procedure ingegneristiche adattate alla finanza.
Cosa serve
Se l'ingegneria tradizionale cerca di trasformare la conoscenza in qualcosa di pratico, anche in questo caso.
Possiamo affermare che l'ingegneria finanziaria è responsabile dell'ottimizzazione, della gestione e della creazione di nuovi modi di fare finanza, il che ci consente di contemplare uno scenario in cui il progresso di prodotti e strumenti finanziari va di pari passo con la tecnologia e la digitalizzazione.
Alcuni di questi progressi consistono in:
- Strumenti o strategie di diversificazione del rischio.
- Utilizzo a favore di ambienti speculativi.
- Arbitrato in decisioni meramente stabilite nel contratto o meno.
Quest'ultimo anticipo, quello dell'arbitraggio, è frequentemente utilizzato in strumenti finanziari come futures o opzioni. Attualmente questo tipo di prodotto viene potenziato dalla tecnologia blockchain, che ci consente di creare i cosiddetti “contratti intelligenti”.
L'altra faccia della medaglia dell'ingegneria finanziaria
Tuttavia, non tutte sono buone pratiche quando si tratta di utilizzare questa disciplina, poiché è normale utilizzare procedure avanzate e complesse che consentono legalmente a cattivi prassi.
Esempi di pratiche etiche dubbie che possono essere legalmente accettate, se sono soddisfatti i fattori necessari, sono:
- Reti di aziende nei paradisi fiscali per evitare di pagare più tasse.
- Strategie di risparmio fiscale intorno alla personalità giuridica della società.
- Redazione dei conti annuali delle società per mantenere il valore delle azioni.
- Creazione e commercializzazione di prodotti finanziari molto complessi senza buona fede.
Questi sono alcuni degli esempi che possiamo trovare, e che purtroppo vengono rilevati su base ricorrente.
Esempi reali di ingegneria finanziaria
Ecco 2 esempi che si sono verificati nel mercato attuale:
- 'Neobanche'. L'emergere di queste entità "fintech" ha consentito un nuovo modo di accedere a una piattaforma che ci consente funzioni che qualsiasi altra banca ci darebbe, come prelevare, inserire o trasferire denaro. Queste società si basano su una strategia totalmente diversa da quella che offrivano le istituzioni finanziarie tradizionali.
- Preferenziale. Il caso più famoso in Spagna è quello dei preferiti che sono stati commercializzati nell'ultimo decennio. Questi consistevano nell'offrire poche informazioni al momento della vendita e una strategia di incentivi eccessivi ai dipendenti per la vendita a tutti i pubblici. Tutto ciò ha provocato uno degli scandali più noti nel paese fino ad oggi.
